Фамилия Коновской образована по самой распространённой в восточнославянском ономастиконе модели — от названия населённого пункта с помощью суффикса -ск(ой). В отличие от фамилий на -ов/-ев или -ин, которые часто указывают на прямую принадлежность отцу (чей сын), фамилии на -ской/-цкой в массе своей дворянские или шляхетские: они закреплялись за теми, кто владел землёй или происходил из определённого места. Коновской — буквально «тот, кто из Конова» или «из Конова».

Конкретное село или деревня, давшая фамилию, могла называться Коново, Конова или Коновка. Таких топонимов на карте России, Украины и Беларуси несколько, и все они восходят к личному имени Конь или прозвищу Конь. В древнерусской антропонимии Конь — нередкое нецерковное имя: так могли назвать ребёнка за резвость, за сходство с конём по масти или просто как охранительное имя (чтобы рос сильным, как конь). Соответственно, Коново — это «село, где живут люди Кона» или «принадлежащее Коню». Отсюда и фамилия Коновской: человек, чьи предки либо владели этим селом, либо были оттуда родом.

Суффикс -ской в фамилии Коновской указывает на прилагательное, отвечающее на вопрос «какой?» — то есть «коновский». В старых документах встречаются варианты написания: Коновский, а также с ударением на последний слог — Коновской. Второй вариант чаще встречается у потомков однодворцев (южнорусского служилого сословия) и у выходцев с Украины, где суффикс -ський давал форму Коновський, а в русской передаче — Коновской.

Есть и более редкая версия: фамилия могла быть семинарской, искусственной, образованной от латинского слова «conus» (конус) или греческого «конос» (шишка). Но это маловероятно — такие фамилии обычно давались в духовных училищах с явным книжным оттенком (например, Цветков, Сперанский), а Коновской слишком прозрачно привязан к русскому «конь».

Таким образом, основная линия: топоним Коново → прозвище или имя Конь → фамилия Коновской. Носитель этой фамилии, скорее всего, потомок либо мелкопоместного дворянина, либо однодворца, либо крестьянина, записанного по месту выхода.