Фамилия Шехолай — редкая и неочевидная с точки зрения происхождения. В ней нет привычного русского суффикса -ов или -ин, что сразу указывает: перед нами не исконно великорусская фамилия, а скорее всего, результат адаптации иноязычного прозвища или имени. Скорее всего, её корни — в тюркских или кавказских языках.

Наиболее вероятная версия связывает фамилию с тюркским словом «шах» (правитель, царь, повелитель) и окончанием, которое могло быть частью личного имени или прозвища. В тюркских языках распространены сложные имена с компонентом «шах», например, Шахбала или Шахмардан. «Холай» может быть искажением от «кулай» (удобный, подходящий) или от «хал» (положение, состояние). В таком случае Шехолай — это русифицированная форма тюркского имени со значением вроде «царственное положение» или «благополучный правитель».

Есть и вторая, менее вероятная версия — молдавская или румынская. В этих языках есть слово «șoim» (сокол), а суффикс -ай встречается в фамилиях. Но звуковой переход от «шойм» к «шехолай» слишком сложен, чтобы считать эту версию основной.

Географически фамилия Шехолай встречается в основном на юге России и в Закавказье — в Краснодарском крае, Ростовской области, а также среди армянских и греческих общин. Это подтверждает версию о тюркском или кавказском происхождении. Носители фамилии, судя по архивным данным XIX века, были в основном крестьянами и мещанами, а не дворянами — фамилия не попала в «Бархатную книгу» и родословные сборники.

Словообразовательная модель здесь нестандартная: основа Шехол- плюс окончание -ай, которое в русских фамилиях не является продуктивным. Это говорит о том, что фамилия закрепилась в той форме, в которой её записал писарь при переписи, не переделывая на русский лад. Поэтому у неё нет вариантов с суффиксами -ов или -ев — она осталась в «первозданном» виде.

Если ваши предки — Шехолаи, ищите их корни в местах, где смешивались тюркские, армянские и русские традиции: скорее всего, это были казачьи станицы или приграничные территории. Фамилия не указывает на конкретное ремесло или сословие, но говорит о том, что родоначальник носил нецерковное имя или прозвище, связанное с властью или положением.