Фамилия Шегг представляет собой фонетический вариант фамилии Шек, которая образована от аналогичного прозвища. Основой для этого прозвища послужило слово Schecke, означающее в переводе с немецкого языка «кольчуга». Исходя из этого, можно предположить, что родоначальник Шегг был ремесленником по изготовлению доспехов. По другой версии, данное прозвище ведет свое начало от немецкого слова Sheck, которое на русский язык переводится как «пегая лошадь». В этом случае возможно, что предок Шегг занимался коневодством.