Фамилия Шанхозаров — редкий пример, в котором русская фамильная модель сочетается с явно нерусской, восточной основой. Сразу видно, что перед нами фамилия, образованная по стандартной русской патронимической схеме с суффиксом -ов: к основе Шанхозар прибавили окончание, указывающее на принадлежность («чей?» — Шанхозаров, то есть сын Шанхозара). Значит, исходное личное имя или прозвище Шанхозар и есть ключ к происхождению.

Разбираем это имя. Оно составное, и его корни уходят в тюркскую или иранскую ономастику. Первая часть «Шан» скорее всего восходит к тюркскому «шан» (слава, известность, почет) или к персидскому «шан» (достоинство, величие). Вторая часть «хозар» — почти наверняка этноним «хазар» (в тюркском произношении «хозар»). Хазары — известный кочевой народ, создавший в раннем Средневековье мощное государство — Хазарский каганат. Таким образом, имя Шанхозар можно перевести как «славный хазарин» или «достоинство хазар». Это типичное для тюркских народов составное имя, где к этнониму или титулу добавляли лестное определение.

Имена с компонентом «хазар» встречаются у многих тюркских народов (татар, башкир, казахов, ногайцев), а также у горских евреев, которые исторически связаны с Хазарией. Встречается и фамилия Хазаров, и более редкая Шанхозаров. Географически фамилия тяготеет к регионам Северного Кавказа, Поволжья и Закавказья — зонам, где исторически смешивались тюркские, иранские и кавказские народы. Не исключено, что предок носителя фамилии был из числа татар-мишарей или кумыков.

Модель образования фамилии — чисто русская, но фамилия не могла возникнуть раньше, чем это имя попало в среду, где давали фамилии по отцу. Скорее всего, фамилия оформилась в XIX — начале XX века, когда русская администрация фиксировала фамилии у инородческого населения. В отличие от многих русифицированных фамилий, Шанхозаров почти не изменил исходную форму имени — это говорит о том, что имя было достаточно устойчивым и не переосмысливалось на русской почве.